Que se passe-t-il si vous vivez plus longtemps que prévu?
Clayton Brown
.21 Jul 2022
.Ne serait-il pas souhaitable qu’il y ait une façon d’utiliser vos placements pour se protéger contre le risque financier d’une vie plus longue – p. ex. le risque de longévité?
Mais attendez, vous n’êtes pas soucieux de vivre une longue vie? Peut-être que l’âge qui définit une longue vie pour vous pourrait être très différent pour un ami. Prenez une minute pour réfléchir : à quel âge pensez-vous vivre?
En gardant ce chiffre à l’esprit, examinons les données pour les Canadiens et voyons si elles correspondent à votre meilleure estimation.
Si vous avez entre 65 et 80 ans, avez-vous réalisé qu’il y avait 50 % de chances (c.-à-d. une pile de monnaie) que vous viviez au-delà de 90 ans? Qu’en est-il d’avoir 10 % de chances de vivre au-delà de 100 ans (pour une femme)? Le récent recensement a montré que la population centenaire avait augmenté de 16 % entre 2016 et 2021.2 Cela représente 9 500 personnes, dont la plupart n'auraient probablement jamais pensé qu'elles y arriveraient.
Si l’âge de 100 ans semble peu probable pour vous, songez à la population de plus de 85 ans. Ils ont augmenté de 12 % (soit plus du double de la population totale) entre 2016 et 2021. Plus de 861 000 personnes dans ce pays ont maintenant 85 ans ou plus, avec des projections montrant que ce nombre pourrait atteindre 2,5 millions au cours des 25 prochaines années.3
À l’aube des années quatre-vingt-dix, la dernière chose qui vous préoccupe, c’est l’épuisement des fonds. Vous pensez peut-être que si vous vivez aussi longtemps, il y a de fortes chances que vous ne viviez pas beaucoup plus longtemps. Mais les statistiques suggèrent le contraire :
Si vous êtes un apprenant visuel, voici les tableaux de données ci-dessus réunis sous forme de graphique :
À titre indicatif seulement
Reconnaissons d’abord une chose : vivre longtemps est excellent! Toutefois, en même temps, cela peut créer un réel stress financier, et il y a peu de solutions pour les Canadiens pour s’y attaquer. Pour les rares personnes qui bénéficient d’un régime de retraite à prestations déterminées, une certaine protection de la longévité est intégrée à leur retraite.
Une étude qui vient d'être publiée par le Center for Retirement Research du Boston College a révélé que les retraités ne comprennent pas avec précision leurs véritables risques à la retraite.4 Ils ont interrogé environ 20 000 ménages américains de plus de 50 ans et ont identifié cinq risques à la retraite :
Risque lié à la longévité (vivre plus longtemps que prévu)
Risque de marché (volatilité des prix des placements et des habitations)
Risque sanitaire (frais médicaux et besoins de soins)
Risque familial (soutien familial, décès, divorce)
Risque politique (soutien gouvernemental)
Le risque subjectif le plus élevé (risque perçu) était le risque de marché, tandis que le risque objectif le plus élevé (statistique / mesurable) était le risque de longévité. Cela signifie que les gens ont peur de la mauvaise chose : nous craignons que les marchés ne fonctionnent pas, alors que la véritable menace qui plane sur les dépenses à la retraite est de vivre plus longtemps que prévu.
Le résultat reflète les évaluations exagérées des retraités à l’égard de la volatilité du marché, tout en étant plus pessimiste quant à leurs chances de survivre plus longtemps.
La caisse de retraite Longévité est le seul fonds commun de placement accessible à tous les Canadiens qui s’attaque aux deux problèmes. Il procure un revenu viager (ce qui contribue à éliminer le risque lié à la longévité) tout en investissant dans un portefeuille équilibré et diversifié à l’échelle mondiale qui présente une volatilité historiquement faible (gestion du risque de marché).
Discutez avec votre conseiller pour voir comment Longévité peut s'intégrer à votre portefeuille, ou contactez-nous si vous souhaitez parler à notre spécialiste du revenu de retraite.
« Lignes directrices sur les hypothèses de projection », FP Canada : https://fpcanada.ca/docs/default-source/standards/2022-pag---english.pdf
« Le nombre de Canadiens vivant jusqu'à 100 ans a atteint un niveau record, selon les nouveaux chiffres du recensement », CBC : https://www.cbc.ca/news/politics/canadian-centenarians-census-2021-1.6436494
« Un portrait de la population croissante du Canada âgée de 85 ans et plus d'après le Recensement de 2021 », Statistique Canada : https://www12.statcan.gc.ca/census-recensement/2021/as-sa/98-200-X/2021004/ 98-200-X2021004-fra.cfm
« Dans quelle mesure les retraités évaluent-ils les risques auxquels ils sont confrontés à la retraite », Center for Retirement Research du Boston College : https://crr.bc.edu/wp-content/uploads/2022/06/IB_22-10.pdf
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